La producción nacional lleva apoyo político que la mayoría de los sectores de pequeñas empresas no reciben. Algunos de ellos son programas federales de garantía que cambian lo que un prestamista está dispuesto a hacer, algunos son dinero estatal y local de incentivos agregados a empleos e inversión de capital, y algunos son el tratamiento fiscal que cambia el costo de equipo después de impuestos. Estos son tres mecanismos diferentes con tres plazos diferentes, y los fabricantes suelen mezclarlos: tratar un incentivo como si fuera financiación, o descubrir después de que un programa requería una aplicación antes de que la inversión fuera comprometida.
Este artículo mapea las categorías, para lo que cada es realmente bueno, y las reglas de secuenciación que determinan si usted realmente captura el beneficio. Las reglas de elegibilidad, los límites y los términos del programa cambian con la legislación y la política de agencia, así que trate todo aquí como orientación y confirme los requisitos actuales antes de construir un plan alrededor de cualquiera de ellos.
Lo que cuenta como fabricación
Los programas dirigidos a los productores definen generalmente el objetivo por clasificación industrial y por donde se produce la transformación física de los bienes. Si su operación toma insumos y los convierte en un producto diferente en suelo doméstico, usted está en el vecindario. Si monta bienes acabados importados, reempaquetar o distribuir, con frecuencia no lo son, incluso cuando el trabajo sucede en el mismo edificio. Varios beneficios se adhieren a códigos de clasificación específicos y algunos llevan pruebas de contenido o lugar de producción, por lo que confirman cómo su operación se clasifica antes de asumir que califican: el código sobre una declaración de impuestos, en una aplicación de incentivos estatales y en un sistema de prestamistas no son automáticamente iguales.
Los tres mecanismos
| Mecanismo | Lo que realmente hace | Carácter puntual |
|---|---|---|
| Programas de garantía federal | Reduce el riesgo de prestamista por lo que se dispone de términos más largos y pagos más bajos | Semanas a meses; corre junto a la subescritura normal |
| Incentivos estatales y locales | Subvenciones, créditos, reducciones y fondos de capacitación vinculados al empleo y la inversión en capital | Meses; generalmente deben aplicarse antes del compromiso |
| Disposiciones fiscales federales | Cambios en el costo de los equipos y ciertas actividades después de impuestos | Anual; se adhiere al año fiscal, no a la fecha de compra |
Sólo el primer mecanismo proporciona capital. Los otros dos mejoran la economía de una inversión que ya está haciendo, que es valiosa pero no resuelve una brecha de financiación. Construir un plan de proyecto que depende del dinero de incentivos que llegue a una fecha específica es un error común y doloroso.
Prestar préstamos garantizados por el Gobierno, y por qué los fabricantes hacen bien en él
Los programas de garantía federal para fines generales son utilizables por la mayoría de las pequeñas empresas, pero varias de sus características encajan en la fabricación inusualmente bien. La amortización más larga en el equipo de larga vida reduce el pago contra la misma corriente de efectivo. Los bienes raíces y el equipo a menudo se pueden empaquetar juntos en un proyecto. Y la garantía permite que un prestamista extienda términos que no ofrecería sobre una base convencional para el mismo archivo.
Capital de trabajo y préstamos garantizados para fines generales
La opción flexible. Los procedimientos pueden abarcar normalmente el equipo, el capital de trabajo, las mejoras de los locales arrendados, la adquisición de empresas y, en muchos casos, la refinanciación de la deuda clasificatoria, con sujeción a las reglas del programa. Para un fabricante que compra un negocio o financia una expansión mixta (máquina más herramientas más la contratación más material) esta flexibilidad es la principal atracción, ya que las estructuras solo de equipo no pueden financiar el lado suave.
Programas de activos fijos para bienes raíces y equipos de larga vida
Estructurado alrededor de activos fijos a largo plazo: edificios ocupados por el propietario y equipo con una larga vida útil. La estructura normalmente divide el proyecto a través de una primera posición convencional y un segundo a largo plazo, con una modesta contribución prestada. Se adapta a una tienda comprando su edificio o haciendo una gran inversión de capital permanente. Notablemente, los pequeños fabricantes han disfrutado históricamente de techos de proyectos más altos y, en algunos casos, el alivio del requisito de creación de empleo que se aplica a otros prestatarios: una ventaja genuina que vale la pena comprobar contra las normas actuales.
Carriles de programas dirigidos específicamente a la producción nacional
La atención de políticas a las cadenas de reabastecimiento y suministro doméstico ha producido carriles dedicados destinados a mover el capital hacia productores que hacen las cosas aquí. Lo que esta oferta varía y ha cambiado más de una vez. El enfoque práctico es preguntar qué carriles específicos de fabricación son actualmente activos, qué requieren, y si su proyecto se ajusta, en lugar de asumir un programa que lee sobre el año pasado, sigue configurado de la misma manera.
Incentivos estatales y locales, y la regla que rige todos ellos
Casi todos los estados mantienen alguna combinación de créditos para la creación de empleo, créditos para la inversión de capital, reducción de los impuestos sobre la propiedad, exenciones para la venta y el uso de impuestos sobre el equipo de producción, programas de tarifas de utilidad, reembolso de la capacitación laboral y ocasionalmente donaciones directas o financiación de bajo costo a través de una autoridad de desarrollo económico. Los programas de condado y municipales se apilan en la parte superior, y las utilidades suelen ejecutar sus propios rebaños de eficiencia en motores, compresores, iluminación y calor de proceso.
La regla que gobierna casi todo: aplicar antes de comprometerse. La mayoría de los programas de incentivos no recompensarán una decisión ya tomada, porque el propósito declarado es influir en la decisión. Firme el alquiler, ordene la máquina o anuncie la contratación primero y con frecuencia pierde elegibilidad sin importar lo bien que el proyecto coincida con las metas del programa.
Un punto más práctico: los incentivos generalmente llegan como créditos o reembolsos contra los resultados que ya has logrado, a menudo durante varios años. Mejoran el rendimiento del proyecto. No financian el proyecto, y un plan de capital que los trata como fuente de financiación será corto en el momento exacto en que se necesita el dinero.
Disposiciones fiscales que modifican la economía del equipo
La aceleración de la inversión de las compras de equipo ha sido una de las ventajas más consiguientes disponibles para las empresas de gran densidad de capital, y ha sido modificada repetidamente. Tanto las elecciones inmediatas como la depreciación de bonos han tenido sus límites, umbrales y porcentajes movidos por la legislación en los últimos años, por lo que los números aplicables a su año fiscal son estrictamente una pregunta para su contador.
Lo suficientemente estable para planear es la mecánica. La prestación otorga al año un activo se pone en servicio, lo que significa instalado y disponible para su uso previsto, no el año por el que fue ordenado o pagado. En general, la reducción de las elecciones se ve limitada por los ingresos imponibles, lo que significa que un negocio con un año de pérdida no puede captar el beneficio que esperaba. Y el tratamiento de los gastos de investigación y desarrollo se ha modificado más de una vez, por lo que las tiendas que realizan un proceso genuino deben confirmar las normas actuales en lugar de depender de cómo funcionó hace dos años.
Nada de esto es una razón para comprar equipo que no necesita. Es una razón para el tiempo del equipo que usted necesita, y para tener la conversación con su CPA antes del trimestre que usted tiene la intención de actuar en lugar de la semana después.
ensamblar un proyecto que utiliza los tres
Los proyectos de fabricación doméstica más fuertes secuencian deliberadamente los tres mecanismos, y la secuencia es la misma casi siempre.
- Define el proyecto precisamente: lo que se compra, lo que se construye, cuántas personas se contratan, durante qué período.
- Contacte con la oficina estatal y local de desarrollo económico antes de comprometerse a cualquier cosa. Esta es una conversación libre y debe suceder primero.
- Modelar la estructura de financiación en paralelo: lo que es la financiación del equipo, lo que es deuda de plazo, lo que necesita un programa de garantía para trabajar.
- Confirme elegibilidad para cualquier carril de programa específico de fabricación actualmente disponible, ya que estos cambios.
- Tome la pregunta sobre el cronograma de impuestos a su CPA, incluyendo las fechas en servicio y la limitación de ingresos.
- Sólo entonces comprometer: firmar el contrato, colocar el pedido del equipo, anunciar la contratación.
Qué tener listo
Documentos que estos programas generalmente requieren
- Una descripción escrita del proyecto con el costo total de capital desglosado por categoría: tierra, edificio, equipo, costes suaves.
- Un plan de contratación con cargos, niveles salariales y el horario en el que se agregan los puestos de trabajo.
- De dos a tres años de rendimiento fiscal de las empresas y estados financieros provisionales actuales.
- Un calendario de deuda actual y, para proyectos inmobiliarios, un acuerdo de compra o arrendamiento.
- Citas de proveedores para equipo y ofertas de contratistas para la construcción o mejoras.
- Su código de clasificación de la industria como archivado, y confirmar que coincide con cómo funciona realmente.
- Para bienes raíces: trabajo de evaluación del sitio ambiental según sea necesario, además de evaluación, ambos toman tiempo.
- Detalles de propiedad para cada titular por encima del umbral del programa, con ciudadanía o estado de residencia cuando sea necesario.
¿Estos programas ofrecen mejores tarifas que la financiación convencional?
El precio depende del prestamista, el programa y su archivo, y nadie puede prometer una tarifa por adelantado. Lo que los programas de garantía cambian más fiablemente es la estructura: amortización más larga, menor contribución del prestatario y elegibilidad para los proyectos un prestamista convencional disminuiría. La estructura a menudo importa más que una pequeña diferencia de tarifas porque establece el pago, y por lo tanto la cobertura.
¿Cuánto tiempo toma un préstamo garantizado?
Más largo que un acuerdo de financiación del equipo, con amplia variabilidad dependiendo de la preparación de la documentación y de si se trata de bienes raíces. Los escalones, el trabajo ambiental y los títulos son los polos largos habituales. Los plazos varían según el prestamista, el programa y el archivo, así que construya un horario con retraso en lugar de una fecha fija.
¿Puedo conseguir incentivos después de que ya haya comprado el equipo?
Normalmente no, y este es el error más caro en la categoría. La mayoría de los programas requieren aplicación antes del compromiso porque su propósito es influir en la decisión. Algunas exenciones fiscales de ventas y uso se pueden reclamar en la compra o mediante reembolso, pero los créditos de empleo e inversión generalmente no se pueden aplicar retroactivamente.
¿Vale la pena buscar incentivos para un proyecto bajo un millón de dólares?
A menudo sí, en particular los de baja administración: la exención de impuestos sobre las ventas y el uso en el equipo de producción, la utilización de los sistemas eficientes y el reembolso de la capacitación laboral. Grandes paquetes negociados apuntan proyectos mucho más grandes, pero los programas permanentes están disponibles con frecuencia por aplicación a escala modesta.
¿Tomar dinero incentivo crea obligaciones continuas?
Con frecuencia. Los créditos basados en el empleo normalmente requieren que usted cree y mantenga posiciones para un período definido, con provisiones de garras si no lo hace. Lea los términos de recaptura antes de aceptar y modelar lo que sucede en un año inferior. Un incentivo que se convierte en una obligación de reembolso durante una caída es peor que ninguno.
¿Pueden los ingresos garantizados del préstamo refinanciar la deuda existente?
En muchos casos sí, sujeto a reglas del programa sobre las cuales la deuda califica y qué beneficio debe producir la refinanciación. Es uno de los usos más valiosos para un fabricante que lleva obligaciones de amortización corta, porque mover esa deuda a más largo plazo puede mejorar materialmente la cobertura. La eligibilidad es técnica y varía, así que confirma antes de planear alrededor de ella.
Dónde empezar
Llame a su oficina de desarrollo económico estatal y su utilidad local antes de comprometerse con cualquier cosa. Ambas conversaciones son gratuitas, ambas toman menos de una hora, y ambas se vuelven indisponibles en el momento en que firmas una orden de compra.
Luego trae la misma descripción del proyecto a una conversación financiera y a su CPA en la misma semana. Los tres mecanismos interactúan, y decidiéndolos en secuencia en lugar de en paralelo es cómo los proyectos terminan con una estructura costosa y un incentivo perdido.
Equipo de Evaluación de Qualified Commercial
Crédito y mercados de capital
El equipo de Qualified Commercial revisa diariamente expedientes de bienes raíces comerciales, concesionarios y negocios. La Academia se escribe a partir de ese trabajo: cómo se analizan, valoran y rechazan realmente los expedientes, no desde una hoja de tasas.
Contenido únicamente educativo. Nada de lo aquí expuesto constituye un compromiso de préstamo, una oferta de crédito ni asesoría fiscal, legal o contable. Los términos, plazos y criterios varían según el prestamista, el expediente y las condiciones del mercado; las cifras son ilustrativas.